本周行情回顾（2023-01-30至2023-02-03）
从指数表现来看，本周(2023-01-30至2023-02-03),上证指数周涨跌幅为-0.04%,创业板指周涨跌幅为-0.23%,沪深300周涨跌幅为-0.95%,恒生指数周涨跌幅为-4.53%,恒生科技周涨跌幅为-3.72%,道琼斯工业指数周涨跌幅为-0.15%,纳斯达克指数周涨跌幅为3.31%;从板块表现来看，传媒(中信)周涨跌幅为4.09%,电商及服务Ⅱ(中信)周涨跌幅为4.79%,教育(中信)周涨跌幅为4.38%,恒生互联网科技业周涨跌幅为-3.56%,中证海外中国互联网50指数周涨跌幅为-6.86%。
互联网传媒个股中，2023-01-30至2023-02-03,A股涨幅前三分别为：视觉中国(+36.23%),中文在线(+26.28%),昆仑万维(+24.58%);港股涨幅前三分别为：美图公司(+18.63%),同道猎聘(+17.24%),中手游(+13%);美股涨幅前三分别为：META(+22.93%),爱奇艺(+18.75%),Uber(+8.99%)。
证监会：在促进房地产平稳健康发展、支持平台经济等重点领域和薄弱环节推出更多务实举措
2月2日，中国证监会召开2023年系统工作会议。会议强调，要服务民营经济、中小企业、促进房地产平稳健康发展、支持平台经济等重点领域和薄弱环节，推出更多务实举措。深入实施新一轮推动提高上市公司质量三年行动方案，推动权益类基金高质量发展，引导更多中长期资金入市。
商务部：春节假期餐饮堂食消费同比增长15.4%，店均消费增长10.8%
商务部数据显示，随着疫情防控措施的持续优化，助企纾困和促消费政策不断落地，春节期间生活服务消费复苏明显。其中，餐饮消费表现抢眼，春节假期餐饮堂食消费同比增长15.4%，店均消费增长10.8%；年夜饭消费好于预期，北京市餐饮协会数据显示，多家品牌餐饮企业包间预订火爆，门店包间翻台率达到200%；同时，旅游升温带动异地餐饮消费大幅增长，四川异地消费者占比约三分之一，日均消费额同比增长43%，对餐饮消费的贡献达到47.6%。
OpenAI宣布推出付费试点订阅计划ChatGPT Plus，定价每月20美元
2月2日，美国OpenAI公司宣布推出付费试点订阅计划ChatGPTPlus，定价每月20美元。付费版功能包括高峰时段免排队、快速响应以及优先获得新功能和改进等，同时，OpenAI方面仍将提供对ChatGPT的免费访问权限。OpenAI表示，从美国开始，该公司将逐步向所有用户推出付费订阅方案。截至目前，推出仅两个多月的ChatGPT，月活用户已超1亿，创造了新的用户增长速度纪录。
投资建议
元宇宙：百度正在研发与OpenAI和ChatGPT类似的人工智能聊天机器人服务，将有望引领搜索体验的代际变革。2月2日，美国OpenAI公司宣布推出付费试点订阅计划ChatGPT Plus，定价为每月20美元，订阅计划可以为会员提供更快的响应速度和对新功能的优先访问权。微软近日宣布与OpenAI扩大合作伙伴关系，并向ChatGPT(人工智能聊天机器人程序）追加数十亿美元投资，同时宣布旗下所有产品将全线整合ChatGPT。Omdia发布报告称2023年XR近眼显示设备出货量将达到2400万，同比增长67%；报告称2022年近眼显示终端设备出货量为1438.2万台，同比下降1.3%。建议关注具有较深AI技术积累的海内外科技巨头，包括：百度集团-SW，Microsoft，NVIDIA。
游戏：近日国家统计局发布数据指出，2022年全国规模以上文化及相关产业企业营业收入达到12.18万亿元，同比增长0.9%。腾讯旗下Supercell公布新游戏《Squad Busters》，画风及玩法与荒野乱斗类似（卡通画风和类MOBA玩法)，将于2月6日在多伦多开启beta封闭测试。腾讯的重磅游戏《黎明觉醒：生机》（光子工作室群研发）宣布，将于2月开启不限号不删档测试，已经创下7000万预约量。腾讯与EA合作研发的《APEX手游》将于2022年5月1日在全球停服，停服时距离其开服将不到一年。建议关注具有较强研发创新实力的厂商有望持续获得竞争优势，包括：腾讯控股，网易-S，三七互娱，完美世界，吉比特。
短视频广告及直播电商：商务部数据显示，2022年重点监测电商平台累计直播场次超1.2亿场（同比2020年的2400+万场，两年时间里电商直播场次翻5倍），累计观看超1.1万亿人次，直播商品超9500万个，活跃主播近110万人；淘宝《2022直播电商白皮书》预计2022年全网直播电商GMV约3.5万亿元，占电商零售额的23%。2月1日新东方在线正式更名东方甄选；东方甄选斥1,752万人币扩建河南焦作自营烤肠工厂，已与烤肠生产方签订协议，双方拟共同成立合资公司，东方甄选在合资公司持股比例为30%，出资方式为现金出资，资金主要用于生产车间建设、设备采购等，工厂扩建后，主要为东方甄选生产、供应纯肉肠产品，2023年初期投产预计年产1.8万吨，后续可根据订单量增加设备，持续扩大产能；本周（01.28-02.03）东方甄选矩阵号日军GMV达2220万，环比增长469.5%，其中看世界直播2天，日均GMV达2715.8万（主账号开播7天，日均GMV达902万），主要是由于02.02-02.03董宇辉和七七在看世界号直播（地点为云南丽江）；遥望科技计划在2023年发力虚拟人直播等业务，利用公司过往积淀的技术优势，实现高效率低成本的AIGC内容生成，使得直播时长更长、进一步扩大供应链竞争优势。建议关注：新东方在线、快手-W、遥望科技。
院线及院线广告：灯塔专业版显示，截至1月31日，2023年度电影大盘票房（含预售）突破100亿元，刷新中国电影市场年票房最快破百亿纪录；截至2月5日，2023年票房前三名为满江红（累计票房达39.2亿）、流浪地球2（累计票房达32.9亿）、熊出没·伴我“熊芯”（12.3亿），其中，欢喜传媒、光线传媒、中国电影等为《满江红》出品方；中国电影是《流浪地球2》出品发及发行方、并是《熊出没·伴我“熊芯”》《中国乒乓之绝地反击》的出品及联合发行方；光线传媒主投发行《深海》，还参投《满江红》《交换人生》《中国乒乓之绝地反击》3部影片。建议关注：光线传媒、猫眼娱乐、中国电影、分众传媒。
中长视频：灯塔专业版数据显示，截至2月5日，《狂飙》全网正片播放市占率达30.92%，排名第一，《三体》播放市占率达10.85%，排名第二；《狂飙》从第三集开始仅会员能观看，《三体》会员每周可多看两集，优质内容有望带动爱奇艺和腾讯视频会员服务收入增长。建议关注：爱奇艺、腾讯控股、芒果超媒。
综合电商：商务部组织开展2023年“老字号嘉年华”活动，活动要求聚焦传统节日、重要假期、大型展会和“618”、“双11”等消费节点，组织阿里、美团、京东等电商平台举办老字号专题促销活动，平台型企业促消费、保就业与创新科技的作用获得认可。拼多多启动开年以来首场大促活动，公司联合强生、奥普等多个品牌上线专属活动，亦将携手央视进行专场直播，平台正逐渐获得品牌方的认可，有望提高ARPU。财政部等三部门出台跨境电商出口退运商品税收政策，希望降低跨境电商企业出口退运成本，积极支持外贸新业态发展，涉猎跨境电商业务的综合电商或受益。建议关注：京东集团-SW，拼多多，阿里巴巴-SW。
本地生活：中国连锁经营协会发布《2022中国即时零售发展报告》，预测未来几年我国即时零售市场规模CAGR将在50%左右，到2026年底有望超过一万亿元。2月6日起将试点恢复全国旅行社及在线旅游企业经营出境团队游和“机票+酒店”业务。携程集团目前已推近700个出境团队游产品，覆盖15个目的地。建议关注：美团-W，携程集团-S。
风险提示
消费恢复不及预期风险、用户增长不及预期风险、行业竞争格局剧变风险、宏观经济波动风险、政策及监管趋严风险