【核心观点】网易经典IP新游上线,游戏厂商加速推进新品上线。《大话西游:归来》已开启全平台公测;《逆水寒》手游官宣将于6月30日正式开启全平台公测。随着国内游戏版号释放节奏逐步恢复正常,大厂重点项目加速推进,游戏行业有望通过优质产品带动收入增长,建议重点关注吉比特、三七互娱、完美世界,相关公司:腾讯控股、网易-S、心动公司。AIGC的发展有望赋能内容生产,加速提升内容生产效率、降低相关成本、放大IP价值,或演化为文化创意产业的重要基建,推动相关领域商业模式持续进化,内容行业或加速生产效率革新,AIGC对于营销、影视制作等相关内容创意生产行业的降本增效价值有望加快显现。相关标的:蓝色光标,昆仑万维、中文在线、视觉中国等。业绩能见度提升,港股传媒互联网龙头公司投资价值显现。腾讯、网易、祖龙娱乐等头部游戏公司核心产品拿到版号并陆续上线,供给端驱动行业景气上行;互联网广告投放回暖,具备流量优势的头部媒体平台和社区等有望受益。
【市场表现回顾】中信传媒指数全周涨跌幅4.57%,在30个中信一级行业中位列第3位,跑赢上证综指、深证成指、创业板指。从细分行业来看,上周互联网影视音频板块表现最佳,中信三级指数涨跌幅9.11%,动漫、信息搜索与聚合表现次之。
【重要行业新闻】.中共中央、国务院印发了《数字中国建设整体布局规划》;国家广播电视总局召开会议研究部署加强短视频管理、防范未成年人沉迷等工作;抖音于3月2日宣布升级青少年保护措施;B站2022年总营收达219亿元人民币,同比增长13%,游戏收入50亿,未来将减少自研项目,Q2将上线《斯露德》和《依露希尔:星晓》两款自研产品;腾讯针对类ChatGPT对话式产品已成立“混元助手(HunyuanAide)”项目组;网易《大话西游:归来》开启了全平台公测。
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